2016/03/29 引け後の分析と今後の見通し

今後の見通し

相変わらず強気です。月末の31日にかけてお化粧買いで上げて、1日の雇用統計でどっひゃ～、みたいな展開を予想しています。

今日の振り返り

SPY 5m

SPYはYellen議会証言をきっかけにするすると上昇。ただし出来高は薄いままです。月末のお化粧買いも混じっているのでしょうね。例によって5日移動平均を超えたのは安心できる材料です。

全体観

$NYAD

$NYHL

SPY:RSP

$NYADと$NYHLは続伸。SPY:RSP比率は続落。

→再度、比重の軽い銘柄に資金が還流していますね。昨年11月にタレたときとは相場の性格が異なっています。まだ上げますねこれは。

PPO/RSIで見るトレンドと売られすぎ・買われすぎ分析

	SPY(大型株ETF)	IWM(小型株ETF)	JNK(ジャンク債ETF)
PPO月足	売り	売り	売り
RSI月足	60↑	50↑	44↑
PPO週足	買い	買い	買い
RSI週足	57↑	52↑	51↑
PPO日足	買い	買い	売り
RSI日足	68↑	64↑	57↑
PPO二時間足	買い	買い	売り
RSI二時間足	65↑	69↑	45↑
PPO一時間足	買い	買い	買い
RSI一時間足	69↑	76↑	47↑

SPYやIWMは力強く反発しています。JNKは戻りが弱いままです。

CVI/STVO/VTOで見るトレンドと売られすぎ・買われすぎ分析

$SPX CVI

$SPX STVO

$SPX VTO

CVIは続伸。超短期のモーメンタムは上向き。買われすぎまでは余裕あり。
STVOは反発。短期のモーメンタムはゼロのまま。
VTOは続落。
→引き続き戻り待ちの売りをこなしながら上値を追う展開。

オプション建玉と大口取引

SPY OI 03/31

SPY OI 0401

SPY DWV 03/31

SPY DWV 04/01

SPY Big Trades 03/31

SPY Big Trades 04/01

OI(建玉)からは

• 03/31はCall側に偏り
• 04/01はPut側に偏り

があることが一目瞭然です。そして03/31には204と207にコールの山が形成されており、204は既に突破されています。204/207のコール山は22日に開かれたBull Call Spreadが寄与していると思われます。このCall Spreadの売り方はケツに半分火がついておりますから、31日までにSPYが204を割らない場合はデルタヘッジで手じまいしてくるはずです。すなわちITMの204Cが大量に買われることとなり、SPY上昇に寄与することになりましょう。

そして04/01ですが、雇用統計発表を市場がどう消化するか、です。（雇用統計なんぞどうでも良いのです。市場がどう反応するか、が大事）

OIチャートをみればわかりますが、04/01の週次オプションは03/31の四半期オプションより建玉が薄いんですよね。03/31くらい建玉が厚ければ「尻尾(Option)が犬(現物)」を振り回すことになりますが、04/01の厚さだと微妙です。Max Painの203.50近辺で終わる可能性が高いと読んでいます。

あ、今日もオプション取引は閑散としていたのでDWVチャート見ても面白くないです。